Libro

The PlayBook: วิธีที่ desk เทรดระยะสั้นของ SMB Capital บันทึกและทบทวน setup

Mike Bellafiore เล่าเรื่องนักเทรดในบริษัท prop trading ของเขา และให้แต่ละคนบันทึก setup ที่สมเหตุสมผลที่สุดของวันลงแบบฟอร์มเดียวกันเพื่อทบทวนร่วมกัน บทความนี้สรุปจากสารบัญและบทนำที่สำนักพิมพ์เผยแพร่ให้อ่านตัวอย่าง

ทีมบรรณาธิการ Libro · 25 ตุลาคม 2569 · แก้ไขล่าสุด 27 ตุลาคม 2569 · อ่านประมาณ 4 นาที

ภาพประกอบบทความ: ปกหนังสือ The Playbook: An Inside Look at How to Think Like a Professional Trader โดย Mike Bellafiore

ขอบเขตของบทความ: สรุปจากสารบัญฉบับเต็มและบทนำที่สำนักพิมพ์ FT Press เผยแพร่ให้อ่านตัวอย่างผ่านหน้าหนังสือบน InformIT รวมกับข้อมูลหนังสือจากหน้าเดียวกัน ยังไม่ได้อ่านบทที่ 1–11 ข้อสังเกตเรื่องบทเหล่านั้นมาจากชื่อหัวข้อในสารบัญเท่านั้น

นักเทรดระยะสั้นหลายคนเทรดทุกวันแต่ไม่รู้ชัดว่า setup แบบไหนที่ตัวเองทำได้ดี และไม่กล้าเพิ่ม position size เมื่อเจอจังหวะที่ดี The PlayBook เสนอวิธีที่ desk เทรดของผู้เขียนใช้ คือบันทึกการเทรดที่เข้าใจชัดที่สุดของวันลงแบบฟอร์มเดียวกันแล้วทบทวนร่วมกัน บทความนี้ช่วยดูว่าวิธีนี้ทำงานอย่างไร หนังสือครอบคลุมอะไร และเหมาะกับใคร

หนังสือเล่มนี้ว่าด้วยอะไร

The PlayBook: An Inside Look at How to Think Like a Professional Trader เขียนโดย Mike Bellafiore ตีพิมพ์โดย FT Press ในเครือ Pearson พิมพ์ครั้งแรกเดือนกรกฎาคม 2013 (ลิขสิทธิ์ปี 2014) ISBN 978-0-13-293764-1 (หน้าหนังสือบน InformIT)

ส่วนเกี่ยวกับผู้เขียนในไฟล์ตัวอย่างระบุว่า Bellafiore เป็นผู้ร่วมก่อตั้ง SMB Capital บริษัท proprietary trading ในนิวยอร์ก รวมถึงหน่วยการศึกษา SMBU และหน่วย algorithmic trading และเป็นผู้เขียน One Good Trade

คำอธิบายของสำนักพิมพ์บอกว่าหนังสือใช้แนวทางคล้าย "trader boot camp" ให้ผู้อ่านดูนักเทรดใหม่อธิบายการเทรดจริงของตัวเองแล้วรับคำวิจารณ์จากผู้สอน ครอบคลุม setup อย่าง support plays, bull และ bear flags, opening drives, bounce และ fade trades, pullbacks, scalps และ relative strength รวมถึงจิตวิทยาและการพัฒนานักเทรด

วิธีของ PlayBook จากบทนำ

บทนำเล่าว่าวิธีนี้เกิดในช่วงที่ผู้เขียนต้องดูแลพ่อที่ป่วยเป็นโรคหลอดเลือดสมอง จึงสอนนักเทรดที่ desk แบบเรียลไทม์ไม่ได้ และต้องหาวิธีช่วยทีมจากระยะไกล

  • วิธีทำ หลังจบแต่ละวัน นักเทรดเลือก setup ที่สมเหตุสมผลที่สุดสำหรับตัวเองหนึ่งครั้ง แล้วบันทึกลงแบบฟอร์ม SMB PlayBook ที่ใช้ร่วมกัน ผู้เขียนเห็นว่าการทำซ้ำช่วยให้จำรูปแบบที่ตัวเองถนัดได้จนตัดสินใจได้เร็วเมื่อเจออีก

  • หัวข้อในแบบฟอร์ม การเทรดแต่ละครั้งถูกแยกเป็น The Big Picture, Intraday Fundamentals, Technical Analysis, Reading the Tape, Trade Management, Trade Strategy และ Trade Review

  • ปัญหาที่ต้องการแก้ ผู้เขียนอยากให้นักเทรดกล้าเพิ่มขนาดใน setup ที่ risk/reward ดี ถือการเทรดนานขึ้นเพื่อรอการเคลื่อนไหวจริง และปรับจากการเทรดโมเมนตัมไปสู่การถือ intraday มากขึ้น เพราะเขาเห็นว่า high-frequency trading (HFT) ทำให้กลยุทธ์โมเมนตัมแบบเดิมได้ผลน้อยลง

  • ความจริงของการเทรด ผู้เขียนบอกว่าตัวเองไม่ได้เชี่ยวชาญการเทรดจนสมบูรณ์ การเทรดต้องปรับตัวตลอด setup ที่เคยได้ผลอาจหยุดได้ผล และแม้นักเทรดที่ประสบความสำเร็จก็ต้องหาวิธีใหม่อยู่เสมอ

บทนำมีถ้อยคำเชิงผลลัพธ์ เช่น หนังสือจะช่วยให้เป็นนักเทรดที่ทำกำไรได้มากขึ้น ข้อความนี้เป็นคำกล่าวของผู้เขียน ไม่ใช่การรับประกันผล

เนื้อหาครอบคลุมหัวข้ออะไร

บทนำอธิบายว่าบทส่วนใหญ่แบ่งเป็นสามส่วน คือ เรื่องของนักเทรดหนึ่งคน การเทรดของคนนั้นในรูปแบบ PlayBook และการทบทวนการเทรดนั้นร่วมกับ desk สารบัญมีบทนำ สิบเอ็ดบท และบทสรุป

บท

ชื่อบทตามสารบัญ

ตัวอย่างหัวข้อย่อย

1

The PlayBook

Intraday Fundamentals, Reading the Tape, An Example with a Second Day Play

2

Trade Like a Shark

The Work Output of a Pro Trader, Trading Calm, The Overanxious Trader

3

The Day Knight Capital Almost Fell (A Support Play)

A Trade Discussion with Shark

4

TO: How Good Can You Be?

The Failure Rate of a Prop Trader, A Biotech Fade Trade Review

5

Follow the Trading Path of Pippen

Be in Your Right Culture, Trading an IPO (FB)

6

Special Projects: Get Ready to Trade Pro

Why Aren't Universities Teaching Trading?, A Reversal Trade Review

7

Prep

Fear of Missing Out (FOMO), Follow Your Giveback Rule, Trading on Tilt

8

We Are All Rudy

Do Poker Players Make Better Traders?, Overthinking Harms Your Execution

9

Iceman: No Guts, No Glory

Eleven Steps to Trade Bigger, An Opening Drive Review

10

GMan: Trading Is Not Easy

Traders Need Great Coaching, GMan's Pullback Trade

11

South Africa

The No Trend Pledge, A Trading Desk of Tennis Players

จากชื่อหัวข้อ เนื้อหาผสมระหว่าง setup การเทรดหุ้น intraday กับประเด็นด้านจิตใจ เช่น FOMO การเทรดตอนอารมณ์เสีย และการคิดมากจนลงมือช้า

พื้นฐานที่ควรมีก่อนอ่าน

หนังสือเขียนจากบริบทของการเทรดหุ้นสหรัฐฯ แบบ intraday ใน desk แบบ prop trading และใช้ศัพท์อย่าง reading the tape, opening drive และ second day play ผู้อ่านที่เคยเทรด intraday หรืออ่านกราฟราคาระยะสั้นมาบ้างจะตามได้ง่ายกว่า ข้อนี้เป็นข้อสังเกตจากบทนำและสารบัญ

เหมาะกับใคร และใครควรเริ่มจากเล่มอื่นก่อน

  • เหมาะ กับนักเทรดระยะสั้นที่อยากสร้างระบบบันทึกและทบทวนการเทรดของตัวเอง โดยใช้แบบฟอร์มที่แยกหัวข้อชัดเจน

  • เหมาะ กับคนที่ชอบเรียนจากกรณีจริงของนักเทรดหลายระดับ ทั้งคนที่ทำได้และคนที่ล้มเหลว ตามที่บทนำบอกไว้

  • ควรเลือกเล่มอื่น ถ้าลงทุนระยะยาวตาม fundamentals หรือเทรดตลาดอื่นที่โครงสร้างต่างจากหุ้นสหรัฐฯ มาก

ข้อจำกัดของข้อมูลที่ใช้ในบทความนี้

  • อ่านเฉพาะส่วนหน้า สารบัญ ประวัติผู้เขียน และบทนำ ยังไม่ได้อ่านบทที่ 1–11 และไม่ได้เห็นตัวอย่างการเทรดในรูปแบบ PlayBook

  • จำนวนหน้าต่างกันตามแหล่ง Open Library ระบุ 448 หน้า (Open Library) ส่วนสารบัญบน InformIT ลงเลขหน้าถึงดัชนีที่หน้า 423

  • บทความนี้ไม่ได้ทดสอบ setup ใดในเล่ม และตัวอย่างในหนังสือเป็นสภาพตลาดหุ้นสหรัฐฯ ช่วงก่อนปี 2013

แหล่งอ้างอิง

  • The PlayBook (InformIT) · FT Press / Pearson · ข้อมูลหนังสือ ISBN คำอธิบาย และสารบัญ

  • Sample pages (PDF) · FT Press / Pearson · หน้าลิขสิทธิ์ สารบัญ ประวัติผู้เขียน และบทนำ

  • Open Library: 9780132937641 · Internet Archive · ข้อมูลฉบับและจำนวนหน้า

บทความนี้อ่านจบได้ในตัวเอง หนังสือด้านบนคือจุดต่อยอดสำหรับผู้ที่ต้องการศึกษาลึกขึ้น