Libro

Fundamentals of Futures and Options Markets ฉบับที่ 8: ตำรา derivatives ที่ไม่ใช้ calculus

ตำรา derivatives ระดับปริญญาตรีของ John C. Hull ฉบับที่ 8 ครอบคลุม futures, options, swaps และการวัดความเสี่ยง บทความนี้แนะนำขอบเขตเนื้อหาจากสารบัญในแคตตาล็อกห้องสมุดและคำอธิบายของสำนักพิมพ์

ทีมบรรณาธิการ Libro · 25 ตุลาคม 2569 · แก้ไขล่าสุด 27 ตุลาคม 2569 · อ่านประมาณ 3 นาที

ภาพประกอบบทความ: ปกหนังสือ Fundamentals of Futures and Options Markets, Eighth Edition โดย John C. Hull

ขอบเขตของบทความ: แนะนำขอบเขตเนื้อหาจากสารบัญในบันทึกแคตตาล็อกของ British Library และคำอธิบายของสำนักพิมพ์ที่แสดงใน Google Books ยังไม่ได้อ่านเนื้อหาเต็มเล่มหรือบทตัวอย่าง

คนที่อยากเข้าใจตลาด futures และ options อย่างเป็นระบบมักเจอตำราที่เต็มไปด้วย differential equations ตั้งแต่บทแรก ตำราเล่มนี้ของ John C. Hull วางตัวเป็นทางเลือกที่เบากว่า โดยใช้ตัวอย่างตัวเลขแทน calculus บทความนี้ช่วยดูว่าฉบับที่ 8 ครอบคลุมหัวข้ออะไร และเหมาะกับผู้อ่านแบบไหน

หนังสือเล่มนี้ว่าด้วยอะไร

Fundamentals of Futures and Options Markets, Eighth Edition, Global Edition เขียนโดย John C. Hull ตีพิมพ์โดย Pearson เมือง Harlow สหราชอาณาจักร บันทึกของ British Library ระบุปี 2016 ความยาว 624 หน้า สำหรับ ISBN 9781292155043 ซึ่งเป็น ISBN ที่ใช้ในแคตตาล็อกของ Libro (British Library) ส่วนฉบับพิมพ์ ISBN 9781292155036 แสดงใน Google Books ว่าเป็นฉบับที่ 8 ปี 2017 ความยาว 623 หน้า (Google Books)

คำอธิบายของสำนักพิมพ์ระบุว่าหนังสือเขียนสำหรับวิชาระดับปริญญาตรีด้าน derivatives, futures และ options, financial engineering, คณิตศาสตร์การเงิน และ risk management พัฒนามาจากตำรา Options, Futures and Other Derivatives ของผู้เขียนคนเดียวกัน แต่ปูพื้นโดยไม่ใช้ calculus และมีตัวอย่างตัวเลขกับกรณีจริงจำนวนมาก (Google Books)

เนื้อหาครอบคลุมหัวข้ออะไร

สารบัญในบันทึกของ British Library มี 25 บท เรียงจากเรื่อง futures ไปหา options และ derivatives อื่น (British Library):

ช่วงเนื้อหา

หัวข้อตามสารบัญ

futures พื้นฐาน

กลไกตลาด futures, hedging strategies, อัตราดอกเบี้ย และการหามูลค่าของ forward และ futures contracts

ผลิตภัณฑ์อัตราดอกเบี้ย

interest rate futures, swaps และ securitization กับวิกฤตเครดิตปี 2007

options พื้นฐาน

กลไกตลาด options, คุณสมบัติของ stock options และ option trading strategies

option valuation

binomial trees, Black–Scholes–Merton, employee stock options, options บนดัชนี สกุลเงิน และ futures

การวัดความเสี่ยง

Greek letters, volatility smiles และ value at risk

derivatives อื่น

interest rate options, exotic options, credit derivatives และ derivatives ด้านสภาพอากาศ พลังงาน และประกันภัย

บทสุดท้าย

บทเรียนจากความล้มเหลวในการใช้ derivatives

ท้ายเล่มมีเฉลยคำถาม quiz อภิธานศัพท์ ซอฟต์แวร์ DerivaGem รายชื่อตลาดที่ซื้อขาย futures และ options และตาราง N(x)N(x) ซึ่งเป็นตาราง cumulative normal distribution ที่ใช้กับสูตร Black–Scholes–Merton

พื้นฐานที่ควรมีก่อนอ่าน

คำอธิบายของสำนักพิมพ์ระบุว่าไม่ใช้ calculus ผู้อ่านจึงควรมีพื้นฐานพีชคณิต compound interest และ statistics เบื้องต้นพอสมควร ข้อนี้เป็นข้อสังเกตจากกลุ่มวิชาเป้าหมายและหัวข้อในสารบัญ ไม่ใช่ข้อกำหนดที่สำนักพิมพ์ระบุไว้

เหมาะกับใคร และใครควรเริ่มจากเล่มอื่นก่อน

  • เหมาะ กับนักศึกษาปริญญาตรีด้านการเงิน นักลงทุนที่อยากเข้าใจกลไก futures และ options อย่างเป็นระบบ และคนที่ต้องการภาพรวมก่อนอ่านตำราที่ใช้คณิตศาสตร์มากกว่า

  • ควรเลือกเล่มอื่น ถ้าต้องการรายละเอียดเชิงคณิตศาสตร์ของ continuous-time models คำอธิบายของสำนักพิมพ์เองระบุว่าเล่มนี้พัฒนามาจาก Options, Futures and Other Derivatives ซึ่งเป็นตำราที่ลงลึกกว่า

ข้อจำกัดของข้อมูลที่ใช้ในบทความนี้

  • บทความนี้ใช้สารบัญจากบันทึกแคตตาล็อกห้องสมุดและคำอธิบายของสำนักพิมพ์เท่านั้น ยังไม่ได้อ่านบทใดในเล่ม

  • หน้าร้าน Pearson ที่ผูกกับ ISBN 9781292155043 แสดงเพียงชื่อหนังสือ Pearson New International Edition โดยไม่มีรายละเอียดอื่น (Pearson) ส่วน British Library ระบุว่าเป็น Eighth edition, global edition ข้อมูลฉบับและปีจึงไม่ตรงกันทั้งหมด

  • Open Library ระบุ ISBN 9781292155036 ว่าเป็น Global Edition ปี 2016 ความยาว 624 หน้า (Open Library) ขณะที่ Google Books ระบุปี 2017 และ 623 หน้า

  • ภาพปกในโฟลเดอร์หนังสือเป็นปกฉบับที่ 5 ไม่ใช่ฉบับที่ 8 ควรยืนยันฉบับอีกครั้งตอนสอบถาม

แหล่งอ้างอิง

บทความนี้อ่านจบได้ในตัวเอง หนังสือด้านบนคือจุดต่อยอดสำหรับผู้ที่ต้องการศึกษาลึกขึ้น