สรุปคลิป Brian Feroldi: หนังสือลงทุน 10 เล่มที่ได้คะแนนสูงสุดบน Goodreads

ที่มาของบทความ: บทความนี้สรุปคลิป "10 BEST Investing Books of ALL-TIME (According To Goodreads)" ของช่อง Brian Feroldi เผยแพร่เมื่อ 24 พฤษภาคม 2025 ความยาวราว 10 นาที เรียบเรียงจากคำบรรยายภาษาอังกฤษของคลิป คำบรรยายถอดด้วยเครื่อง ชื่อเฉพาะบางคำอาจคลาดเคลื่อน อันดับในคลิปเป็นของผู้พูดตามเกณฑ์ที่เขาตั้ง คะแนนและจำนวนรีวิวเป็นตัวเลขที่เขาอ่านจาก Goodreads ตอนทำคลิป Libro ไม่ได้ตรวจซ้ำ

4.58 คะแนนจากเรตติ้งกว่า 1,500 รายการ ผู้พูดบอกว่าหนังสือลงทุนที่ได้คะแนนสูงสุดบน Goodreads คือ What I Learned About Investing from Darwin ของ Pulak Prasad ซึ่งเพิ่งออกในปี 2023 ส่วน Security Analysis ของ Graham และ Dodd อยู่อันดับสิบ

เขาเปิดคลิปว่าผลครั้งนี้ทำให้เขาตกใจ เพราะเล่มโปรดหลายเล่มของเขาไม่ติดลิสต์

สิ่งที่ผู้พูดเล่า

ทำไมใช้ Goodreads และเกณฑ์สามข้อ

ผู้พูดเลือก Goodreads แทน Amazon เพราะมีรีวิวรวมมากกว่า และคนรีวิวที่นั่นมักวิจารณ์หนักกว่า เล่มที่ได้คะแนนสูงจึงน่าจะดีจริง เกณฑ์มีสามข้อ ต้องมีเรตติ้งอย่างน้อย 1,000 รายการ ต้องว่าด้วยการลงทุนเป็นหลัก ไม่ใช่การเงินส่วนบุคคลหรือหลักธุรกิจ และต้องเป็นงานต้นฉบับ ไม่ใช่งานรวบรวม ข้อสุดท้ายทำให้เล่มรวมจดหมายถึงผู้ถือหุ้นของ Warren Buffett ตกรอบ เขาสรุปเล่มละสาม takeaway

อันดับ 10 ถึง 6

• Security Analysis: รู้จักธุรกิจและตัวเลขการเงินก่อนลงทุน ซื้อเมื่อราคาต่ำกว่า intrinsic value และ Graham ให้ความปลอดภัยของเงินต้นมาก่อนการไล่ผลตอบแทน

• The Most Important Thing: นักลงทุนชั้นนำหมกมุ่นกับการคุม downside มากกว่าไล่ upside, second-level thinking คือคิดให้ลึกกว่าสิ่งที่เห็นชัด และการเข้าใจวัฏจักรช่วยเลี่ยงความผิดพลาดราคาแพง

• Margin of Safety ของ Seth Klarman: ลงทุนโดยมีส่วนเผื่อเสมอ ตลาดไม่มีเหตุผลและนักลงทุนที่ฉลาดใช้ประโยชน์จากอารมณ์ของคนอื่น และโอกาสดีมักดูไม่สบายใจในแวบแรก

• The Five Rules for Successful Stock Investing: เข้าใจธุรกิจให้ครบก่อนซื้อ ขุด income statement, balance sheet และ cash flow statement และมองหาบริษัทที่มี moat

• How to Avoid Loss and Earn Consistently in the Stock Market: รักษาเงินทุนมาก่อน การเลี่ยงขาดทุนก้อนใหญ่คือกุญแจของ compounding ใช้กรอบคิดเรียบง่ายเพื่อเลี่ยงความผิดพลาดทางอารมณ์ และหาโอกาสที่ความเสี่ยงต่ำแต่ผลตอบแทนสูง

อันดับ 5 ถึง 1

• Poor Charlie's Almanack: ลงทุนเฉพาะธุรกิจที่เข้าใจลึก ผู้พูดสรุปคำของ Munger ว่าการเลี่ยงความโง่ง่ายกว่าการไล่ตามความฉลาด และซื้อธุรกิจดีแล้วให้ compounding ทำงาน

• The Simple Path to Wealth: ซื้อ index fund อย่างสม่ำเสมอ เลี่ยงหนี้ และเงินมีค่าสูงสุดเมื่อใช้ซื้อเวลาของตัวเอง

• The Joys of Compounding: เวลาและวินัยคือพลังที่แรงที่สุด การอ่าน การทบทวน และความถ่อมตัวทบต้นได้เหมือนเงินทุน และจริยธรรมเป็นส่วนหนึ่งของความได้เปรียบที่ยั่งยืน

• Richer, Wiser, Happier: ศึกษานักลงทุนชั้นครูแล้วปรับให้เข้ากับนิสัยตัวเอง ให้ความสำคัญกับ inner game คือความอดทน ความถ่อมตัว และการคุมอารมณ์ และความเรียบง่ายคือกุญแจ

• What I Learned About Investing from Darwin: นักลงทุนที่รอดระยะยาวคือคนที่ปรับตัวเก่งที่สุด ไม่ใช่คนที่แข็งแรงหรือฉลาดที่สุด ต้องหลบเหตุการณ์สูญพันธุ์ คือการรับความเสี่ยงจนหมดตัว และ edge เล็ก ๆ ที่สม่ำเสมอ เช่น ค่าธรรมเนียมต่ำกว่าหรือวินัยดีกว่า เมื่อทบต้นนานพอจะกลายเป็นความเหนือกว่า

หนังสือที่กล่าวถึงในคลิป

เรียงตามลำดับในคลิป คะแนนในวงเล็บเป็นตัวเลขที่ผู้พูดอ่านจาก Goodreads

1. Security Analysis — Benjamin Graham & David Dodd อันดับ 10 (4.30)

2. The Most Important Thing — Howard Marks อันดับ 9 (4.32)

3. Margin of Safety — Seth A. Klarman อันดับ 8 (4.33)

4. The Five Rules for Successful Stock Investing — Pat Dorsey อันดับ 7 (4.38)

5. How to Avoid Loss and Earn Consistently in the Stock Market — Prasenjit Paul อันดับ 6 (4.39)

6. Poor Charlie's Almanack — Charles T. Munger บรรณาธิการ Peter D. Kaufman อันดับ 5 (4.41)

7. The Simple Path to Wealth — J.L. Collins อันดับ 4 (4.43)

8. The Joys of Compounding — Gautam Baid อันดับ 3 (4.45)

9. Richer, Wiser, Happier — William Green อันดับ 2 (4.53)

10. What I Learned About Investing from Darwin — Pulak Prasad อันดับ 1 (4.58)

Libro สังเกตว่า

• อันดับนี้มาจากคะแนนเฉลี่ยบน Goodreads ตามเกณฑ์ของผู้พูด ไม่ใช่การประเมินเนื้อหา และคะแนนเปลี่ยนได้ตามเวลา เล่มใหม่ที่มีเรตติ้งน้อยกว่าอาจได้ค่าเฉลี่ยสูงกว่าเล่มเก่าที่มีคนอ่านมาก

• ผู้พูดตั้งเกณฑ์ว่าไม่รับงานรวบรวม แต่ก็บรรยาย Poor Charlie's Almanack ว่าเป็นการรวบรวมวาทะและแนวคิดของ Munger ผู้อ่านอาจใช้เกณฑ์นี้อย่างยืดหยุ่น

• เรื่องที่วนกลับมาในหลายเล่มคือการป้องกันด้านลบ ทั้ง Graham, Marks, Klarman, Paul, Munger และ Prasad ถ้าอยากอ่านต่อเนื่องในธีมนี้ Libro มีบทความแนะนำ The Most Important Thing บทความแนะนำ Security Analysis และบทความแนะนำ What I Learned About Investing from Darwin

ดูคลิปต้นทาง

10 BEST Investing Books of ALL-TIME (According To Goodreads) — ช่อง Brian Feroldi ภาพหัวบทความเป็นเฟรมจากคลิปนี้ ตัดจากภาพหน้าจอ YouTube