Automated Stock Trading Systems: แนวคิดเทรดหุ้นหลายระบบของ Laurens Bensdorp

ขอบเขตของบทความ: บทความนี้ไม่ได้แนะนำขอบเขตเนื้อหาจากสารบัญ เพราะไม่พบสารบัญที่สำนักพิมพ์เผยแพร่ จึงใช้คำอธิบายจากหน้าหนังสือของ Lioncrest Publishing ข้อมูลแคตตาล็อกของ Open Library และบทสัมภาษณ์ผู้เขียนในรายการ Author Hour ของ Scribe Media ยังไม่ได้อ่านเนื้อหาเต็มเล่มหรือบทตัวอย่าง

เทรดเดอร์ที่ใช้ระบบเดียวมักเจอปัญหาเดิมซ้ำ ระบบที่ทำงานดีใน bull market อาจขาดทุนต่อเนื่องเมื่อตลาดเปลี่ยนสภาพ แนวคิดที่หนังสือเล่มนี้เสนอคือการรวมหลายระบบที่ออกแบบมาสำหรับสภาพตลาดต่างกันเข้าด้วยกัน บทความนี้ช่วยดูว่าหนังสือพูดถึงอะไร และควรอ่านด้วยความคาดหวังแบบไหน

หนังสือเล่มนี้ว่าด้วยอะไร

Automated Stock Trading Systems: A Systematic Approach for Traders to Make Money in Bull, Bear and Sideways Markets เขียนโดย Laurens Bensdorp ตีพิมพ์โดย Lioncrest Publishing ฉบับปกแข็งลงวันที่ 29 กุมภาพันธ์ 2020 ความยาว 206 หน้า ISBN 9781544506036 (Open Library)

หน้าหนังสือของ Lioncrest อธิบายว่าหนังสือเสนอแนวทางเทรดหุ้นแบบหลายระบบ รวมระบบ quant หลายตัวที่ออกแบบให้ทำงานได้ในตลาด bull, bear หรือ sideways ผู้เขียนใช้ข้อมูลการเคลื่อนไหวของหุ้นในอดีตเพื่อหา statistical edge และสำนักพิมพ์เรียกสิ่งที่หนังสือให้ว่าเป็นแนวทางหลายระบบที่ uncorrelated ซึ่งผู้อ่านเข้าใจและสร้างให้เหมาะกับตัวเองได้

สำนักพิมพ์ระบุว่าผู้เขียนเป็นผู้ก่อตั้งและ CEO ของ Trading Mastery School และเป็นผู้เขียน The 30-Minute Stock Trader

ผู้เขียนพูดถึงแนวทางนี้อย่างไร

ในบทสัมภาษณ์ Author Hour ตอนที่ 437 ซึ่งมีบทถอดความบนหน้าเว็บ Bensdorp เล่าถึงวิธีเทรดของตัวเอง ไม่ใช่เนื้อหารายบทของหนังสือ ประเด็นที่เขาพูด ได้แก่

• เขาเทรดทั้งฝั่ง long และ short พร้อมกัน และใช้กลยุทธ์ราว 50 ตัวในเวลาเดียวกัน แต่ละระบบออกแบบให้ทำเงินในสภาพตลาดต่างกัน

• ระบบสร้างจากพฤติกรรมในอดีต ไม่ใช่การพยากรณ์ และคอมพิวเตอร์เป็นตัวบอกว่าจะซื้อหรือขายอะไร

• position size ลดลงเมื่อ volatility สูงขึ้น

• สิ่งที่โรงเรียนของเขาสอนคือการพัฒนาระบบให้เข้ากับบุคลิกและระดับความเสี่ยงที่รับได้ของแต่ละคน

ข้อควรระวังเรื่องตัวเลขผลตอบแทน

หน้าสำนักพิมพ์อ้างว่าระบบที่รวมกันของผู้เขียนให้ผลตอบแทนจาก simulation ในระดับสองหลักสูงอย่างสม่ำเสมอ และ drawdown ต่ำ ตลอด 24 ปีที่ผ่านมา ตัวเลขนี้เป็นผล simulation จากข้อมูลย้อนหลังที่สำนักพิมพ์และผู้เขียนอ้างเอง ไม่ใช่ผลการเทรดจริงที่ผ่านการตรวจสอบจากบุคคลภายนอก บทความนี้ไม่ได้ตรวจสอบตัวเลขดังกล่าว ผล backtest อาจสูงกว่าผลที่ได้จริงเมื่อมี transaction cost และ liquidity เข้ามาเกี่ยวข้อง

เหมาะกับใคร และใครควรเริ่มจากเล่มอื่นก่อน

• เหมาะ กับเทรดเดอร์หุ้นที่สนใจแนวคิดรวมหลายระบบเพื่อลดการพึ่งพาสภาพตลาดแบบเดียว และอยากเห็นกรอบคิดของผู้เขียนที่เทรดด้วยวิธีนี้

• ควรอ่านควบคู่ กับหนังสือเรื่อง backtest และ overfitting ถ้าจะนำระบบไปใช้จริง เพราะหลักฐานผลตอบแทนที่สำนักพิมพ์อ้างเป็นผล simulation ข้อนี้เป็นข้อแนะนำของบทความ

• ยังไม่ทราบระดับความรู้ด้านโปรแกรมหรือแพลตฟอร์มที่หนังสือต้องการ เพราะแหล่งที่อ่านได้ไม่ได้ระบุไว้

ข้อจำกัดของข้อมูลที่ใช้ในบทความนี้

• ยังไม่ได้อ่านเนื้อหาของเล่ม และไม่พบสารบัญหรือบทตัวอย่างจากสำนักพิมพ์ จึงไม่ได้สรุปกฎหรือระบบใดในเล่ม

• บทสัมภาษณ์เป็นคำพูดของผู้เขียนเกี่ยวกับวิธีเทรดของตัวเอง อาจไม่ตรงกับรายละเอียดในหนังสือทั้งหมด

• หน้าสำนักพิมพ์ไม่ระบุวันที่ จำนวนหน้า หรือ ISBN ข้อมูลฉบับมาจาก Open Library

แหล่งอ้างอิง

• Automated Stock Trading Systems · Lioncrest Publishing · คำอธิบายหนังสือและประวัติผู้เขียน

• Author Hour ep. 437: Laurens Bensdorp · Scribe Media · บทถอดความบทสัมภาษณ์ผู้เขียน

• Open Library: 9781544506036 · Internet Archive · ข้อมูลฉบับ สำนักพิมพ์ วันที่ และจำนวนหน้า